По мере продвижения переговоров между Россией, США и Украиной, дискуссии о возможном снятии санкций США набирают обороты. Предполагаемое ослабление давления на российскую промышленность может значительно повлиять как на краткосрочный, так и на долгосрочный экспорт российских энергоносителей.
Санкции США последовательно направлялись на российские СПГ еще с начала 2022 года, что в целом сильно замедлило амбициозные планы России по увеличению экспорта до 100 миллионов тонн в год к 2030 году. По заявлению министра по энергетике, Сергея Цивилева, данная цель была отодвинута на 2035 год.
Как утверждают аналитики, первостепенные требования России в переговорах с США, вероятно, будут заключаться в смягчении или полном снятии санкций с отраслей, связанных с добычей, переработкой и транспортировкой СПГ, поскольку они имеют решающее значение для планов Москвы по диверсификации экспорта газа. Однако эти требования могут пойти вразрез с планами администрации Трампа по укреплению экспорта американского СПГ в рамках достижения «энергетического доминирования».
В любом случае, смягчение санкций США может привести к увеличению российских поставок по крайней мере в краткосрочной перспективе за счет запуска первой очереди отложенных поставок с проекта «Арктик СПГ-2». Более того, при таком сценарии произойдет перезапуск двух более мелких существующих российских проектов СПГ — Портовая и Высоцк, — которые были закрыты в начале этого года из-за санкций США. В совокупности эти три проекта потенциально могут добавить на мировой рынок от 8,8 млн до 16,4 млн тонн СПГ в год. Смягчение санкций также должно оказать положительный эффект на долгосрочные разработки. Такие проекты должны будут выйти на уже готовый к повышенному предложению рынок, это может произойти в течение следующих нескольких лет, если верить отраслевым экспертам. Отмена санкций также устранит необходимость российских разработчиков инвестировать в интегрированные цепочки поставок, включая танкеры и приемные терминалы в «дружественных» странах, не связанных с западными финансовыми системами, что позволит сэкономить значительное количество времени и средств, отметили эксперты. При этом российская торговля СПГ не будет полностью освобождена от санкций, пока не будут сняты отдельные европейские ограничения, а также точечные запреты, наложенные на танкеры. Ключевую роль в данном деле сыграет как раз более широкая доступность флота танкеров.
Внесенный в санкционный список США в 2023 году Арктик СПГ-2, контролируемый «Новатэком», однозначно станет самым значительным источником роста экспорта российских энергоресурсов в ближайшей перспективе. В рамках проекта уже построены две линии общей мощностью 13,2 млн тонн в год, хотя обе сейчас простаивают из-за невозможности найти покупателей. Помимо компании-оператора проекта, США также внесли в черный список ряд российских и иностранных подрядчиков, а также отдельные танкеры, что сильно ударило по выходным мощностям российского СПГ.
Первая линия мощностью 6,6 млн тонн/год, запущенная в декабре 2023 года, столкнулась с техническими проблемами, прежде чем производство СПГ не было полностью остановлено в середине октября 2024 года, поскольку России не удалось продать восемь полностью загруженных партий газа. Вторая линия была построена в прошлом году, и на данный момент неясно, были ли успешно завершены пусконаладочные работы.
Снятие санкций США с этого проекта может оказать ограниченное положительное влияние на темпы строительства третьей линии, что позволит довести мощность завода до запланированных 19,8 млн тонн/год. Еще до санкций США строительство Арктик СПГ-2 было замедлено ограничениями, введенными ЕС в 2022 году. Сообщается, что строительство третьей линии было приостановлено, и теперь запуск запланирован на 2028 год вместо 2026 года.
По мнению аналитиков, точечные санкции против танкеров также повлияют на успех проекта по сбыту добываемых объемов СПГ на мировом рынке. Дело в том, что в настоящее время в Арктик СПГ-2 задействован или подозревается в загрузке девяти танкеров, внесенных в черный список США, чего, впрочем, явно недостаточно для сбыта всего СПГ, произведенного на обеих линиях завода.
При планировании проекта генеральный директор «Новатэка» Леонид Михельсон заявил, что заводу нужен один танкер ледового класса на каждый 1 миллион тонн/год мощности. Всего для проекта был заказан 21 такой танкер — 15 в России и шесть в Южной Корее, которые, как ожидалось, «Новатэк» будет транспортировать между заводом на полуострове Гыдан в Арктике и перевалочными терминалами. Российская верфь «Звезда» почти завершила строительство трех танкеров ледового класса, которые могут быть готовы в этом году, — хотя их недостаточно для полноценной поддержки экспорта со второй линии завода. Неясно, как быстро «Звезда», также занесенная в черный список США, сможет достроить остальные 12 танкеров ледового класса. В целом, дальнейшее развитие событий будет зависеть от того, позволит ли смягчение санкций возобновить сотрудничество с иностранными партнерами. Арбитражный спор между «Звездой» и южнокорейской Samsung Heavy Industries, южнокорейские санкции против России и технологические санкции ЕС также усложнят график введения танкеров в эксплуатацию.
Впрочем, временное облегчение для промышленности может наступить, если Арктик СПГ-2 сможет использовать танкеры флагманского проекта «Ямал СПГ» под руководством «Новатэка». Этот проект не был включен в черный список, как и другие суда третьих сторон, сотрудничающих с ним без риска вторичных санкций. Отмена санкций США против перевалочных терминалов «Новатэка» в Мурманске и Камчатке также существенно упростит российский экспорт.
Что же касается двух малых проектов — Портовая и Высоцк, — то в январе этого года санкции США впервые были нацелены и на них. В связи с этим, проект «Газпром СПГ Портовая» имеющий мощность 1,5 млн тонн в год и «Криогаз-Высоцк» мощностью 660 000 тонн в год от «Новатэка», были вынуждены прекратить экспорт в прошлом месяце. Тем не менее, ожидается, что Криогаз-Высоцк сможет быстро возобновить работу, если санкции США будут сняты, благодаря отсутствию санкций США или ЕС в отношении его танкеров. До остановки проекта, поставки с завода в основном направлялись в бельгийский Зебрюгге.
Сложнее обстоит ситуация с Газпром СПГ Портовая. Поскольку в январе США также внесли в черный список два его ключевых танкера — «Псков» и «Великий Новгород», которые теперь переименованы в «Жемчуг» и «Валера» соответственно, — в рамках санкций против российского судовладельца «Совкомфлот». Эти санкции, следовательно, также должны быть сняты, чтобы танкеры могли вернуться к маршрутам в Китай и Турцию, не входящую в ЕС. Доступ в ЕС потребует отдельных действий по снятию санкций ЕС против Совкомфлота, введенных в середине 2024 года. Проект Газпром СПГ Портовая могла бы также рассмотреть возможность возобновления поставок в ЕС с использованием не включенного в черный список танкера Cool Rover, который в прошлом году поставлял грузы в основном в Испанию.